ПЕРШИМ І ОСНОВНИМ ключовим показником для тих, хто оцінює можливості, є чисельність населення, яка визначає розмір загального адресного ринку (TAM). Саме тому компанії приваблюють Китай та всі ці споживачі.
Окрім розмірів, на попит на пластикову смолу також впливають віковий склад населення, доходи та розвиток ринків кінцевого використання довговічного та нетривалого використання, а також інші фактори.
Але зрештою, після оцінки всіх цих факторів, одинділить попит на кількість населення для обчисленняпопит на душу населення, ключовий показник для порівняння різних ринків.
Демографи почали переосмислювати майбутнє зростання населення та дійшли висновку, що світове населення досягне піку раніше та знизиться через зниження народжуваності в Африці та низьку народжуваність у Китаї та кількох інших країнах, які можуть ніколи не відновитися. Це може перевернути припущення та динаміку світового ринку.
Населення Китаю зросло з 546 мільйонів у 1950 році до офіційних 1,43 мільярда у 2020 році. Політика однієї дитини 1979-2015 років призвела до зниження народжуваності, перекошеного співвідношення чоловіків і жінок та піку чисельності населення, в результаті чого Індія зараз витісняє Китай як найбільш густонаселену країну.
Організація Об'єднаних Націй очікує, що населення Китаю скоротиться до 1,26 мільярда у 2050 році та 767 мільйонів до 2100 року. Це на 53 мільйони та 134 мільйони відповідно менше, ніж у попередніх прогнозах ООН.
Нещодавні аналізи демографів (Шанханської академії наук, Австралійського університету Вікторії тощо) ставлять під сумнів демографічні припущення, що лежать в основі цих прогнозів, і очікують, що населення Китаю може скоротитися до 1,22 мільярда у 2050 році та 525 мільйонів у 2100 році.
Питання щодо статистики народжуваності
Демограф І Фусянь з Університету Вісконсина поставив під сумнів припущення щодо поточного стану населення Китаю та ймовірного шляху розвитку. Він дослідив демографічні дані Китаю та виявив явні та часті розбіжності, такі як невідповідності між зареєстрованими народжуваністю та кількістю вакцинованих дітей, а також із зарахуванням до початкової школи.
Ці показники повинні бути паралельними, але вони не є такими. Аналітики бачать, що місцеві органи влади мають сильні стимули завищувати дані. Відображаючи теорію Оккама, найпростішим поясненням є те, що народжень ніколи не було.
І стверджує, що населення Китаю у 2020 році становило 1,29 мільярда, а не 1,42 мільярда, що є недооцінкою понад 130 мільйонів. Ситуація найбільш гостра на північному сході Китаю, де економічний двигун зупинився. І припустив, що за низьких показників народжуваності – 0,8 проти рівня відтворення 2,1 – населення Китаю скоротиться до 1,10 мільярда у 2050 році та 390 мільйонів у 2100 році. Зауважте, що у нього є ще один, ще песимістичний прогноз.
Ми бачили інші оцінки, що населення Китаю може бути на 250 мільйонів менше, ніж повідомляється на даний момент. На Китай припадає приблизно 40% світового попиту на пластикові смоли, і тому альтернативні варіанти розвитку подій щодо чисельності населення та інші фактори суттєво впливають на динаміку світового попиту на пластикові смоли.
Поточний попит на смоли на душу населення в Китаї є відносно високим порівняно з більшістю розвинених економік, що є результатом вмісту пластмас в експорті готової продукції та ролі Китаю як «фабрики для всього світу». Ситуація змінюється.
Представляємо сценарії
З огляду на це, ми розглянули деякі припущення І Фусяня та розробили альтернативний сценарій щодо потенційного майбутнього населення Китаю та попиту на пластмаси. Як базовий сценарій ми використовуємо прогнози ООН щодо чисельності населення Китаю на 2024 рік.
Цей останній прогноз ООН щодо населення Китаю був переглянутий у бік зменшення порівняно з попередніми оцінками. Потім ми використали найновіші прогнози бази даних попиту та пропозиції ICIS до 2050 року.
Це показує, що попит на основні види смол у Китаї на душу населення – акрилонітрилбутадієнстирол (АБС), поліетилен (ПЕ), поліпропілен (ПП), полістирол (ПС) та полівінілхлорид (ПВХ) – зріс з майже 73 кг у 2020 році до 144 кг у 2050 році.
Ми також дослідили період після 2050 року та припустили, що попит на смоли на душу населення зросте ще більше до 150 кг у 2060-х роках, а потім знизиться до кінця століття – до 141 кг у 2100 році – перехідний період і траєкторія, типові для країн, що розвиваються. Наприклад, попит на ці смоли на душу населення в США досяг піку в 101 кг у 2004 році.
Для альтернативного сценарію ми припустили, що населення у 2020 році становило 1,42 мільярда, але що коефіцієнт народжуваності в майбутньому становитиме в середньому 0,75 народжень, що призведе до того, що населення у 2050 році становитиме 1,15 мільярда, а у 2100 році — 373 мільйони. Ми назвали цей сценарій «Складною демографічною ситуацією».
У цьому сценарії ми також припустили, що через економічні труднощі попит на смоли зростатиме раніше та на нижчому рівні. Це випливає з того, що Китай не втрачає статус країни з середнім рівнем доходу та не перетворюється на розвинену економіку.
Демографічна динаміка створює забагато економічних перешкод. За цього сценарію Китай втрачає частку світового виробництва через ініціативи інших країн щодо повернення виробництва та торговельну напруженість, що призводить до зниження попиту на смоли через вміст пластмас та нижчий – порівняно з базовим сценарієм – експорт готової продукції.
Ми також припускаємо, що сектор послуг зросте як частка китайської економіки. Більше того, проблеми з нерухомістю та боргами обтяжують економічний динамізм у 2030-х роках. Структурні зміни тривають. У цьому випадку ми змоделювали попит на смолу на душу населення, який зросте з 73 кг у 2020 році до 101 кг у 2050 році та досягне піку в 104 кг.
Результати сценаріїв
Згідно з базовим сценарієм, попит на основні види смол зросте зі 103,1 млн тонн у 2020 році та почне зростати у 2030-х роках, досягнувши 188,6 млн тонн у 2050 році. Після 2050 року скорочення населення та зміна ринкової/економічної динаміки негативно вплинуть на попит, який знизиться до 89,3 млн тонн у 2100 році. Цей рівень відповідає попиту до 2020 року.
З огляду на більш песимістичний прогноз щодо чисельності населення та зниження економічної динаміки за сценарієм «Неприємної демографічної ситуації», попит на основні види смол зросте зі 103,1 млн тонн у 2020 році та почне зростати у 2030-х роках, досягнувши 116,2 млн тонн у 2050 році.
Зі скороченням населення та несприятливою економічною динамікою попит впаде до 38,7 мільйона тонн у 2100 році, що відповідає рівню попиту до 2010 року.
Наслідки для самозабезпечення та торгівлі
Це має наслідки для самозабезпечення Китаю пластиковими смолами та його чистого торгового балансу. У базовому випадку виробництво основних смол у Китаї зросте з 75,7 млн тонн у 2020 році до 183,9 млн тонн у 2050 році.
Базовий сценарій передбачає, що Китай залишається нетто-імпортером основних смол, але його чистий імпорт падає з 27,4 млн тонн у 2020 році до 4,7 млн тонн у 2050 році. Ми зосереджуємося лише на періоді до 2050 року.
Протягом найближчого періоду постачання смол здебільшого відбувається за планом, оскільки Китай прагне до самозабезпечення. Але до 2030-х років розширення потужностей сповільнюється через перенасичений світовий ринок та зростання торговельної напруженості.
Як наслідок, за сценарієм «Жахливої демографічної ситуації» виробництво буде більш ніж достатнім, і до початку 2030-х років Китай досягне самозабезпечення цими смолами та стане чистим експортером з обсягом виробництва 3,6 мільйона тонн у 2035 році, 7,1 мільйона тонн у 2040 році, 9,7 мільйона тонн у 2045 році та 11,6 мільйона тонн у 2050 році.
З огляду на складну демографічну ситуацію та складну економічну динаміку, самозабезпечення та чистий експорт досягаються швидше, але «керуються» для пом’якшення торговельної напруженості.
Звісно, ми досить похмуро подивилися на демографію, майбутнє низької та зниженої народжуваності. «Демографія — це доля», як сказав французький філософ 19-го століття Огюст Конт. Але доля не викарбувана на камені. Це одне з можливих майбутніх рішень.
Існують й інші можливі варіанти майбутнього, зокрема такі, в яких рівень народжуваності відновиться, а нова хвиля технологічних інновацій поєднається для підвищення продуктивності та, отже, економічного зростання. Але представлений тут сценарій може допомогти хімічним компаніям структуровано обміркувати невизначеність та приймати рішення, які впливають на їхнє майбутнє – зрештою написати власну історію.
Час публікації: 05 липня 2025 р.
